投资工具与基础概念
识别概念、掌握公式、建立十个知识域的共同语言。
- 01伦理与专业标准
职业操守、独立客观、客户利益与 GIPS 基础。
- 02数量方法与经济学
货币时间价值、统计、回归、宏观与汇率。
- 03财务报表分析
三大报表、收入存货、长期资产和比率。
- 04公司发行人与权益
资本预算、治理、市场结构与股票估值。
- 05固收与衍生品
债券定价、久期、远期、期货、期权和互换。
- 06另类投资与组合管理
另类资产、风险收益、CAPM 与组合规划。
课程目录CURRICULUM
三级递进：知识、分析、整合
分析、估值与案例判断
把工具放进案例材料，完成假设、计算和结论链。
- 01数量与经济场景
多元回归、时间序列、经济增长与货币传导。
- 02深度财务分析
跨公司比较、养老金、并购与报表质量。
- 03权益估值
股利、自由现金流、乘数与剩余收益模型。
- 04固定收益与信用
利率树、无套利、信用分析和结构化产品。
- 05衍生品与另类估值
远期承诺、或有权利及另类资产估值。
- 06组合管理与伦理案例
因子、风险预算、ETF 与标准应用。
组合决策、书面表达与专业路径
共同核心约占 65%–70%，专业路径约占 30%–35%；可选组合管理、私募市场或私人财富。
- 01资产配置
资本市场预期、战略与战术配置。
- 02组合构建
权益、固收、另类与多资产组合。
- 03衍生品与风险管理
叠加策略、尾部风险和风险治理。
- 04绩效、GIPS 与伦理
归因、评价、报告和综合伦理案例。
- 05组合管理路径
机构组合、交易与实施。
- 06私募市场 / 私人财富
选择一条路径完成专业化应用。
备考计划6-WEEK PLAN
六周首轮学习安排
第 1 周伦理 + 数量方法
建立每天伦理训练与公式复习节奏。
第 2 周经济学 + 财务报表
把宏观变量接到公司与报表分析。
第 3 周权益 + 公司发行人
完成现金流和相对估值主线。
第 4 周固收 + 衍生品
练习现金流、久期和无套利。
第 5 周另类 + 组合管理
整合资产特征、配置与绩效。
第 6 周分级套题 + 错题复盘
按学习目标归因，并补齐薄弱域。
诊断自测QUICK CHECK
用 10 题定位你的起点
本页为独立学习内容，不代表 CFA Institute 官方课程或题库。考试结构、权重、报名与 PSM 要求请以官方当期信息为准。查看官方考生资源 ↗